пиф: от идеи до реализации
+7 (495) 646-04-62
PDF по этой теме

Структуризация сделки M&A

Что это?
Передача бизнес- активов в ПИФ с последующей реализацией отсрочит уплату НДФЛ (налога на прибыль) и защитит активы
Для кого?
  • Для продавцов бизнеса
Какие задачи решает?
  • Оптимизация налогообложения
  • Защита активов

Участники схемы

УК Д.У. комбинированный ЗПИФ (ранее долгосрочных (прямых) инвестиций или акций) - держатель бизнес-актива (предмета сделки) и последующих бизнес-активов Продавца.

Продавец бизнес-актива (пакета акций) - физическое лицо (группа физических лиц).

Покупатель бизнес-актива (пакета акций).

Проблема

Владелец бизнеса приобрел акции по цене, существенно более низкой, чем цена продажи. Продажа акций неизбежно влечет за собой уплату НДФЛ. Продавец бизнес-актива планирует далее из полученных средств осуществлять финансирование других своих бизнесов.

Этапы

  1. Владелец паекета акций передает его в Личный фонд, который далее передает активы в закрытый паевой инвестиционный фонд при его формировании.
  2. УК Д.У. ПИФ осуществляет реализацию пакета акций Покупателю бизнес-актива.
  3. УК Д.У. ПИФ приобретает контрольные пакеты акций (доли в уставных капиталах) в других компаниях Продавца бизнес-актива остатки денежных средств размещаются на депозит.
  4. По мере необходимости УК Д.У. ПИФ выдает займы проектным компаниям и/или осуществляет прямое финансирование (путем увеличения уставного капитала проектных компаний).

Оптимизация

По результатам сделки по продаже пакета акций в рамках ЗПИФ налог не уплачивается

Внимание! Схема усложняется, если в ОАО (компании-цели) имеются миноритарные акционеры. Узнайте о рисках и особенностях применения данного бизнес-решения!

Выберите подходящее Вам решение!